小微时贷

文件要求对深圳地区的P2P、小贷公司涉及众筹买房、“首付贷”或其他涉及高杠杆房贷情况进行摸底排查，并梳理相关企业的名单、数量、产品模式等。

上海链家等中介被爆出利用“首付贷”等金融产品帮助客户“配资”买房后，楼市配资开始进入公众视野。

而去年以来，北上深等一线城市房价飙涨，引起监管层重视。深圳商报记者昨日独家获悉，为了防止楼市配资重蹈去年股市配资的“命运”，监管层正在密切关注部分地区房地产行业融资风险，并计划打击发放贷款用于住房首付款的行为。

深圳商报记者获悉，深圳市金融办于近日下发了一份《关于商请提供防范房地产行业金融风险相关材料的函》。该函中表示，根据省市主要领导批示精神，现针对深圳市房地产交易过热，银行机构、P2P小额贷款公司等机构相继参与“首付贷”、高杠杆放贷，放大金融风险的现状，研究如何进一步防范金融风险。

首付贷产品情况举例

风控：或只做首套房或有抵押

广州的一家有类似业务的平台人士解释，他们的首付贷产品只针对首套房，而且是针对有合作关系的楼盘，最高不超过首付的50%，期限最长为3年。在审批过程中，平台会要求借款人提供征信报告，还要对每月信用卡消费情况、公积金、银行贷款等综合考量，给出相应的审批额度。

记者查询这家平台上的首付贷项目发现，借款额度最低有5万元，最高有50万元，大多还是以10万左右借款项目为主。

在另一家平台，搜易贷，记者看到，是否有抵押对首付贷可申请的额度影响比较大。

搜易贷房贷相关负责人介绍，在该平台上，抵押类首付贷借款额度不超过抵押房屋评估价的7成，总金额不超过500万元；信用类首付贷借款额度最高为总房款的20%，总金额不超过50万元。

至于如果确保借款用户每月除了还银行贷款也还得起首付贷，这位负责人称，搜易贷是根据购房人每月的实际收入，减去买房银行按揭月供、信用卡还款等全部负债后，再凭剩余净收入来授信首付贷额度，保证还款压力在可承受范围内。“也就是说，首付贷并不是针对所有人，而只针对符合收入门槛的购房者。”

另外，“首付贷”的借款者大多是工薪族。通常采取先息后本的还款方式，先还利息，等到买房成功后提取公积金，一次性付清首付贷本金，因此前期还款压力也不大。

同样，对于首付贷是否会增加借款人每月还款压力，上述广州的那位人士举例，因为首付贷额度并不算高，按等额本息还款，分摊到每个月的成本也没有增加很多，而且不像银行贷款期限那么长。以当地一套100万的房子为例，银行贷款和首付贷加起来，购房人每月大概要还8000元左右。对于考虑购房的白领群体的家庭来说，并不算很大压力。

在链家理财平台上，相关负责人回应称，其内部说的首付贷是指新房首付贷产品，属于信用类贷款，额度最高不超过50万。

“我们要求客户的家庭整体月负债不能超过购房者收入的50%。而且需要工作证明（包括单位营业执照副本复印件加盖公章、工牌或工作证等）、身份证、银行流水等证明文件，征信情况良好。”对方表示，目前未出现用户无法及时还款的情况。

在3月1日的链家媒体沟通会上，链家集团董事长左晖也曾对首付贷产品进行回应，认为“真正意义上的首付贷在二手房领域现在是做不了的，只有在新房可以做。”原因在于：第一，二手房利息承担不了，新房有补贴；第二，首付贷在一手房交房环节有开发商把关，二手房没有把关环节，风险一下变高。

首付贷之外，确有众筹炒房

从互联网金融产品的品类上来看，确实也有众筹炒房的形态开始出现。

记者从一家房产类众筹的平台上看到，该平台通过一人发起众筹项目，代持房产，并代为向银行申请贷款。所筹集资金用于首付及银行贷款月供。通过协议约定，持有房产一年左右售出，众筹参与人按出资份额分配收益。期间，平台作为管理方，会将房产代为出租、管理，出租收益也会进入统一账户；同时按月划扣资金，向银行还贷。

如果说首付贷还属于个人小额贷款，那么这种众筹的形态才真正以炒房为目的。

但从该平台目前交易来看，去年成立至今也只有6个募资成功的项目，还没有一例成功退出。

客观来看，这样的体量也不能轻言推高楼市杠杆。但这一模式是否会扩散、复制，记者将持续关注。